Nature Investor Circle | Stacking the Capital to Work for Equitable Nature-Positive Early-Stage Ventures   

31 мая 2024 года

Инвестиции, необходимые для охраны природы к 2030 году, оцениваются в 1 триллион долларов США1. По оценкам, 55 % мирового ВВП зависит от природы2. Это означает, что в случае разрушения экосистем мы можем потерять 58 триллионов долларов США3. Другими словами, инвестиции в размере 1 триллиона долларов США могут принести годовую прибыль в 58 триллионов долларов США - рентабельность активов, которая должна заинтересовать даже самых опытных инвесторов. Конечно, при этом не учитывается, что многие аспекты нынешнего ВВП создаются неустойчивым образом.  

Как мы можем стимулировать справедливые и положительные для природы результаты, создавая благотворный цикл инвестиций и инноваций? Давайте упредим узкие рамки инвестирования исключительно в природные решения. Хотя они могут стать отличным способом финансирования восстановления и регенерации природы, они являются лишь частью головоломки. Чтобы по-настоящему сдвинуть дело с мертвой точки, нам необходимо рассмотреть, как природа проходит через финансовую систему, а также рассмотреть возможные решения для снижения нагрузки на природные ресурсы. В одном из недавних исследований было подсчитано, что объем финансовых потоков, отрицательно влияющих на природу, составляет почти 7 триллионов долларов США в год4. Аналогичным образом, современная глобальная продовольственная система, оцениваемая в 8 триллионов долларов США, оказывает негативное воздействие на 12 триллионов долларов США5.   

Обнадеживает тот факт, что природа пробивает себе дорогу в бизнес и рыночную политику, поскольку нормативные акты и стандарты быстро развиваются. Мы также видим, как постепенно меняются взгляды граждан: потребители, инвесторы, налогоплательщики и избиратели осознают, что у них есть возможность влиять на ситуацию. Чтобы действительно изменить структуру финансовой системы и ее финансовых потоков, нам необходимо вооружиться данными, соответствующими аналитическими инструментами и финансовыми инструментами, которые помогут принимать правильные решения.  

Нам нужны решения для понимания воздействия природы и ее зависимостей на уровне фермера или рыбака, экосистемы, компании, финансового портфеля, а также для правительств и регулирующих органов. Нам нужны инструменты, которые позволят компаниям понять свои цепочки создания стоимости и скорректировать модели поиска поставщиков. Для осуществления изменений в экосистемах на суше и на воде необходимы инвестиционные возможности в масштабе. Нам нужны усовершенствованные и доступные технологии для мониторинга воздействия таких изменений и принятия более разумных решений по управлению экосистемами. Необходимы новые подходы для снижения риска вмешательства в экосистемы для всех, кто вкладывает средства и получает выгоду. Самое главное - нам необходимо применять механизмы, обеспечивающие справедливые рынки, где инвестиции направляются не посредникам, а распорядителям природы. 

Инвестиции на ранних стадиях исторически играли огромную роль катализатора быстрых сдвигов. Теперь нам нужно действовать масштабно и быстро. Они могут способствовать устранению технологических, политических или конструкторских барьеров, которые в настоящее время мешают природе стать видимой на рынках и инвестируемой на справедливой и высокоинтегрированной основе. Этой когорте молодых, потенциально способных изменить парадигму, требуется надежный капитал для обеспечения своего роста, включающий не только различные источники финансирования, но и различные типы участников. 

Можно провести параллели с эволюцией чистых технологий, когда внедрение возобновляемых источников энергии стимулировалось государственными субсидиями и долгосрочными соглашениями о поставках, призванными снизить риски и сделать инвестиции более приемлемыми для инвесторов. Это создало восходящую спираль, позволяющую инвестировать в усовершенствование технологий и снижение затрат. 

Чему мы можем научиться? Что нам нужно сделать по-другому? Помимо акций, долговых обязательств и конвертируемых облигаций, как мы можем использовать финансовые механизмы для снижения риска инвестиций и стимулирования более широкого участия? Для некоторых решений, основанных на природе (например, углеродных), уже существуют соглашения о поставках, как и механизмы предварительного финансирования в этой области, но этого пока явно недостаточно. Какие субсидии и регулирование могли бы способствовать этому? Как создать региональные финансовые структуры, которые понимают сложности природы в конкретных регионах мира? Как такие структуры взаимодействуют с глобальными рынками капитала? И какую роль играют инвесторы ранних стадий?   

Не хватает только мягких финансовых активов, которые могут предоставить инвесторы: бизнес-моделей, основанных на науке, строгости, терпении, партнерстве и поддержке в навигации по сильным волнам регулирования. Это тот клей, который скрепляет все вместе. Природа, особенно биоразнообразие, очень сложна, тем более когда она взаимодействует с динамикой рынка. Важно понимать хитросплетения взаимосвязей в сложных системах. Терпеливый и стратегический капитал необходим для поддержки предприятий, создающих необходимые нам рынки и инструменты. 

Инвестируя в новаторские предприятия, мы можем привлечь основные инвестиции в жизненно важные, но часто игнорируемые области, тем самым способствуя сдвигу в сторону более устойчивого и справедливого будущего. Небольшим и значимым шагом может стать разработка рамок, позволяющих инвесторам понять, является ли предприятие на ранней стадии развития созидательным и справедливым, а также природосберегающим решением. Над такими рамками работает Кружок инвесторов природы, созданный компанией NatureFinance. Это сообщество призвано возглавить преобразования, объединив разнообразную группу заинтересованных сторон, включая инвесторов ранних стадий, предпринимателей, лидеров мысли и ученых. Мы глубоко изучаем вопрос о том, как создать систему финансирования для справедливых природоположительных венчурных проектов на ранних стадиях. Это открытое приглашение присоединиться к этому исследованию для всех, кто разделяет видение формирования справедливого природоположительного будущего с нулевым уровнем выбросов.  

Соавторы: Хиба Ларссон NatureFinance, Джейми Бато The Landbanking Group  

1 https://about.bnef.com/blog/1-trillion-to-protect-biodiversity-is-cheaper-than-the-cost-of-inaction/#:~:text=Это%20будет%20необходимо%20перепрыгнуть%20конец%20этого%20десятилетия

2 https://www.pwc.com/id/en/media-centre/press-release/2023/english/pwc-boosts-global-nature-and-biodiversity-capabilities-with-new-centre-for-nature-positive-business-as-new-research-finds-55-percent-of-the-worlds-gdp.html

3 https://www.pwc.com/id/en/media-centre/press-release/2023/english/pwc-boosts-global-nature-and-biodiversity-capabilities-with-new-centre-for-nature-positive-business-as-new-research-finds-55-percent-of-the-worlds-gdp.html

4 https://sdg.iisd.org/news/unep-report-exposes-disparity-between-nbs-nature-negative-finance-flows/

5 https://www.naturefinance.net/making-change/nature-markets/food-finance-nexus/

Подпишитесь на информационный бюллетень Nature Finance

Рассылка - всплывающее окно