5 أشياء تعلمناها من دائرة مستثمري الطبيعة الأولى

أكتوبر 2, 2023

لم تكن دراسة جدوى الاستثمار في الطبيعة أقوى مما هي عليه الآن. 

نظرًا لأن تدهور النظم الإيكولوجية للأرض يشكل مخاطر متزايدة على الاقتصادات في كل مكان، فقد ازداد الاهتمام بأسواق الطبيعة. تعمل الشركات والتقنيات والبنى التحتية المالية الجديدة على تشكيل الطريقة التي تخلق بها هذه الأسواق قيمة اقتصادية من خلال تسخير الطبيعة بطرق عادلة ومتجددة. 

ويؤدي المستثمرون في المراحل المبكرة دوراً حاسماً في تحقيق ذلك. ومع ذلك، هناك القليل من الموارد لدعمهم أثناء تنقلهم في التحديات التنظيمية والمالية والعلمية المعقدة التي تأتي مع هذه المنطقة الجديدة. 

لهذا السبب أطلقنا "دائرة مستثمري الطبيعة"، وهو مجتمع جديد يجمع بين مستثمري المرحلة المبكرة والعلماء وقادة الفكر لدعم الابتكار والتعاون اللازمين لتحفيز الاستثمارات الذكية في المشاريع الإيجابية للطبيعة. 

ركز الحدث الأول لدائرة مستثمري الطبيعة على الأساليب والأدوات الجديدة لقياس التنوع البيولوجي واستكشاف كيفية دمج هذه الأدوات في الأدوات المالية لتوجيه الأموال نحو التنوع البيولوجي. 

إذا فاتتك هذه الفعالية أو كنت بحاجة إلى مراجعة ما فاتك، فقد لخصنا لك أهم 5 أشياء تعلمناها من أول حلقة مستثمري الطبيعة أدناه. 

1. الطبيعة: فئة الأصول الجديدة 

وسيتطلب تحقيق الأهداف التي حددها الإطار العالمي للتنوع البيولوجي 700 مليار دولار سنوياً، أو حسب بعض التقديرات، ما يصل إلى تريليون دولار من التمويل الإضافي بحلول عام 2030. 

وبعيدًا عن مبلغ 120 إلى 140 مليار دولار الذي يتم استثماره سنويًا في حماية التنوع البيولوجي واستعادته، فإن تحقيق هذه الأهداف سيتطلب حجمًا كبيرًا وعاجلًا في تمويل الطبيعة.

وفقًا لمارتن ستوشتي، مؤسس مجموعة Landbanking Group، فإن التعامل مع الطبيعة كفئة أصول، تمامًا مثل أي ضمان مالي آخر، هو خطوة حاسمة في زيادة الاستثمار. يقول ستوشتي: "يجب أن يكون عقدًا يمكن التحكم فيه، ومجموعة من الحقوق التي يمكنك امتلاكها، وبالتأكيد يجب أن يكون لها قيمة اقتصادية إيجابية". "وهذا يعني أنه يجب أن يكون هناك سوق يمكن تداولها فيه."

ولكن كيف سيبدو هذا النوع من الأسواق؟ اتفق جميع المتحدثين على أنه لكي تكون أسواق الطبيعة ناجحة، يجب أن تكون أسواق الطبيعة شفافة وموحدة وقابلة للتطوير ومدعومة ببيانات جيدة لضمان أن تحقق الاستثمارات بالفعل ما تهدف إليه. 

سيكون دعم المستثمرين في المراحل المبكرة أمرًا ضروريًا. قالت باتي تشو، رئيسة قسم الاستثمار المؤثر في سيلفرستراند كابيتال، وهي مستثمر مؤثر مقره سنغافورة يركز على التنوع البيولوجي: "يحتاج القطاع إلى الكثير من رأس المال المحفز". 

وعلى غرار العديد من الرواد الآخرين في هذا المجال، تعمل مجموعة Landbanking Group على تطوير البنية التحتية اللازمة لإنشاء هذه السوق. المنتج الأول للشركة، Landler، هو عبارة عن منصة متكاملة تربط بين الشركات وحراس الأراضي من خلال عقود قائمة على النتائج. الحل هو حل مربح للجانبين. يتلقى حراس الأراضي مدفوعات مع زيادة رأس مالهم الطبيعي، ويمكن للشركات تسجيل هذه الاستثمارات كأصول في ميزانياتها العمومية. 

2. البيانات الجيدة شرط أساسي

المحور الرئيسي للمناقشة: تحويل الطبيعة إلى أصل قابل للتداول يتطلب بيانات قوية عن التنوع البيولوجي. 

يجب أن تكون العقود بين المستثمرين والعاملين في الخطوط الأمامية للحفاظ على التنوع البيولوجي، مثل تلك التي تيسرها منصة لاندلر، قائمة على الأداء حتى يكون لها تأثير. ويتطلب تتبع الأداء مقاييس معقدة للتنوع البيولوجي تقيس صحة الطبيعة في أي موقع معين بمرور الوقت. 

في الماضي، كانت مقاييس التنوع البيولوجي تميل إلى التركيز على جانب واحد أو بضعة جوانب من التنوع البيولوجي على حساب الجوانب الأخرى. وما على المرء إلا أن ينظر إلى رد الفعل العنيف المتزايد ضد برامج إعادة التحريج وتربية النحل ليرى دليلاً على أن تهميش التعقيد البيولوجي يمكن أن يضر أكثر مما ينفع.

"إن الخطر الأكبر"، كما أوضح جيمي باثو، كبير موظفي مجموعة لاند بانكينج "هو تشكيل أسواق الطبيعة بطريقة غير قوية علمياً، بطريقة توجه الأموال إلى مؤشرات أو نتائج لم نقصدها."

يأمل الفريق الذي يقف وراء مؤشر SEED، وهو مؤشر للتنوع البيولوجي صممه علماء بيئة بارزون من مختبر كراوثر في المعهد الفدرالي السويسري للتكنولوجيا في زيورخ، في تصحيح أخطاء الماضي. يعتمد المؤشر على مجموعات البيانات البيئية الضخمة والتعلم الآلي ومعلومات الأقمار الصناعية لإنتاج مقياس واحد للتعقيد البيولوجي لأي موقع على هذا الكوكب. 

قالت أليكسا فيرمينيتش، المديرة المشاركة لـ SEED: "مع SEED، نسعى جاهدين لتغيير الطريقة التي يتم بها أخذ التنوع البيولوجي في الاعتبار وحسابه في الأنظمة الاقتصادية والسياسية". "إذا كان سيتم تشكيل الأسواق، فلنشكلها حول أفضل العلوم ذات الجودة العالية."   

3. التكنولوجيا تغير اللعبة

إن الاختراقات في الذكاء الاصطناعي تغير بسرعة قدرتنا على قياس التنوع البيولوجي. يقول كيفن ويب، المؤسس المشارك لشركة Superorganism، وهي واحدة من أوائل شركات رأس المال الاستثماري في العالم المكرسة للتنوع البيولوجي: "ما يميز هذه اللحظة هو أننا نطور أخيرًا تقنيات بدأت تقترب من تعقيد الطبيعة". 

وقال السيد ويب: "لقد انخفضت تكاليف الحوسبة، لذا أصبحنا قادرين على البدء في نمذجة شكل النظم البيئية في الواقع". "لدينا انخفاض في تكاليف علم الجينوميات، لذلك نحن قادرون على تحديد تسلسل ليس فقط الأنواع الفردية بل مجموعات كاملة." 

تواكب قدرتنا على قياس التنوع البيولوجي ومراقبته التكنولوجيا. في الماضي، كانت محدودية الحوسبة تعني تبسيط فهمنا للتنوع البيولوجي. أما الآن، فإن التحسينات في الذكاء الاصطناعي، وتسلسل الحمض النووي، والاستشعار عن بُعد، وتقنيات الطائرات بدون طيار تعني أن تتبع الحالة المتغيرة للطبيعة لم يكن أرخص أو أسرع أو أكثر دقة من الآن فصاعداً. 

وقال السيد ويب: "يمكننا أن نبدأ العمل مع الطبيعة كما هي بطريقة أكثر ذكاءً ومدروسة". "إن دعاة الحفاظ على البيئة هم من أوائل من يتبنون التقنيات الحديثة بشكل لا يصدق."

4. العدالة الاجتماعية في الصميم

وبينما أعرب المتحدثون عن أملهم في أن يؤدي تعميم الطبيعة كفئة من فئات الأصول إلى تحفيز الاستثمار الذي تشتد الحاجة إليه، إلا أنهم قدموا تحذيرًا قويًا: في السعي لتعبئة رأس المال الخاص، يجب ألا ننسى أن التنوع البيولوجي هو منفعة عامة معقدة. 

قال السيد باثو: "أحد المخاطر هو أننا نبدأ في تقدير الطبيعة أكثر فأكثر، وينتهي بنا الأمر إلى عالم مفرط في التسليع، مما قد يؤدي إلى الكثير من مشاكل العدالة الاجتماعية". 

وقد كرر سيمون زاديك، المدير التنفيذي لمؤسسة NatureFinance، هذا التحذير. "علينا فقط أن ننظر إلى التدرج السعري لأسواق الكربون غير الطوعية، 5 دولارات في أواكساكا، و100 دولار في بروكسل، لنرى أنها ليست مجرد أسواق غير عادلة، بل هي أسواق غير مستدامة."

وهذا يجعل الحوكمة مسألة ذات أهمية كبيرة. وقال السيد باثو: "يجب أن تكون العدالة الاجتماعية ركيزة أساسية لأي استثمار في الطبيعة". "والحوكمة الرشيدة جزء كبير من ضمان ذلك." 

5. "لا تنطبق عبارة "تحرك بسرعة وكسر الأشياء".

كان الموضوع الرئيسي للفعالية هو أهمية التعاون والمسؤولية الجماعية. 

وقال السيد ويب: "لا ينطبق في الواقع موقف وادي السيليكون النموذجي المتمثل في "التحرك بسرعة وكسر الأشياء". "نحن نحاول أن نستفيد من أفضل ما لدى الشركات الناشئة من طموح، ولكننا نحاول أيضاً أن نأخذ في الاعتبار خبرة المحافظين على البيئة." 

سيلعب العلماء والأكاديميون دورًا أساسيًا في أسواق الطبيعة، ليس فقط في توجيه تنفيذ مشاريع الحفاظ على الطبيعة ولكن أيضًا في التحقق من تأثيرها. ويوضح تيم كولز، الرئيس التنفيذي لشركة RePlanet، وهي شركة تطوير ائتمان التنوع البيولوجي ومقرها المملكة المتحدة، قائلاً: "يمكن للمجموعات الأكاديمية التحقق من نسبة الزيادة في التنوع البيولوجي بشكل مستقل، لذلك ليس لديهم أي فائدة مالية في المبالغة في تقديرها". "يمكن أن يساعدك هذا في تجنب موقف، كما هو الحال في سوق ائتمان الكربون، حيث تكافأ هيئة التصديق على زيادة الأرصدة التي تمنحها." 

يمكن للمجتمعات الناشئة، مثل دائرة مستثمري الطبيعة، أن توفر واجهة مهمة للعلم والتمويل. يمكن للمحادثات المنتظمة والمفتوحة حول القضايا المعقدة المتعلقة بالعدالة الاجتماعية والإنصاف والحوكمة أن تساعد المجتمع على تطوير صوت جماعي للمضي قدمًا. 

وقال السيد باثو: "إن أكبر خطر على الإطلاق هو عدم القيام بأي شيء". "ويجب أن نبدأ بالانتقال من عقلية تنافسية إلى عقلية تعاونية - لن يكون هذا المجال مجالاً للفائز يأخذ كل شيء."

أخبار ذات صلة

اشترك في النشرة الإخبارية ل Nature Finance

النشرة الإخبارية - المنبثقة

يشير الحرف "*" إلى الحقول المطلوبة

الاسم*
هذا الحقل لأغراض التحقق من الصحة ويجب تركه دون تغيير.