Nos últimos anos, os campos emergentes dos mercados naturais e da NatureTech chamaram a atenção de empreendedores e investidores em todo o mundo.
Esses campos, que nos ajudam a financiar, entender e restaurar a natureza, são claramente complexos e amplamente reconhecidos por representarem circunstâncias que vão além dos negócios habituais.
Os empreendimentos que respeitam a natureza precisam crescer para alcançar a sustentabilidade financeira, mas também devem estar alinhados com metas ambientais e socioeconômicas mais amplas para fornecer soluções eficazes para a transição para uma economia de zero emissões líquidas que respeite a natureza. Embora o ambiente regulatório e de políticas esteja evoluindo, manuais genéricos para crescimento e investimento não são suficientes para atender e equilibrar esses objetivos.
Nesse contexto, como os investidores e os desenvolvedores de capacidade podem entender as oportunidades e os desafios do mercado para apoiar os empreendimentos com sucesso? E, para os empreendedores e criadores de negócios, como eles devem aproveitar o cenário atual do ecossistema para ajudar a aumentar a escala? seus negócios?
Oportunidades e desafios do mercado
Para entender como os investidores e os desenvolvedores de capacidade podem apoiar e desenvolver melhor os empreendimentos voltados para a natureza, precisamos desvendar o conjunto específico de oportunidades e desafios enfrentados pelas empresas e projetos voltados para a natureza. Apresentamos esses aspectos juntos porque, muitas vezes, o conjunto de oportunidades pode se tornar uma faca de dois gumes, se não for bem administrado.
Navegando no ambiente de políticas: Há várias políticas relacionadas à natureza em desenvolvimento em todo o mundo (por exemplo, a Lei de Restauração da Natureza da UE) que devem impulsionar a demanda por soluções positivas para a natureza. Elas certamente podem proporcionar um ambiente propício para que as startups e as soluções baseadas na natureza aumentem suas vendas. No entanto, confiar demais em políticas para gerar receitas também pode representar um risco para as empresas. Dado o cenário emergente, a demanda dependente de políticas pode flutuar drasticamente, completamente fora do controle da empresa. O desenvolvimento de fluxos de receita que não dependam exclusivamente de políticas é uma parte importante da estratégia. Por exemplo, o desenvolvimento de produtos que possam ser usados em vários casos de uso (ou seja, bio-dados a serem usados em divulgações da natureza e no setor de seguros) poderia oferecer alguma opcionalidade. Por outro lado, a incerteza em torno das políticas da natureza também pode ser transformada em uma oportunidade para que as empresas favoráveis à natureza elevem o nível de qualidade das soluções e ferramentas, bem como para que os empreendimentos conduzam a defesa do mercado por meio do fornecimento de evidências e dados convincentes para as mudanças propostas, impulsionando o desenvolvimento e a implementação de políticas de alta qualidade. Um exemplo disso poderia ser o desenvolvimento de métricas de alta integridade para a biodiversidade.
Entusiasmo e incerteza em divulgações voluntárias e mercados naturais: Apesar do entusiasmo em torno do potencial dos mercados voluntários da natureza (por exemplo, créditos de biodiversidade) e das divulgações voluntárias da natureza (por exemplo, TNFD), o ceticismo permanece em relação à demanda real do usuário final e à aceitação do cliente. Muitos estão sentindo que ainda há muito trabalho de educação e capacitação a ser feito nas empresas. Sem uma demanda clara no mercado, estabelecer modelos de negócios robustos pode ser extremamente desafiador. Esse espaço exigirá uma ação significativa de baixo para cima por parte das empresas na liderança de estratégias de inserção para cadeias de valor/fornecimento que possam ganhar escala nacional e internacionalmente. A empolgação foi reforçada pela introdução de estruturas como a Task Force for Nature-related Disclosures (Força-tarefa para divulgações relacionadas à natureza ), que teve 320 adotantes iniciais representando US$ 4 trilhões em capitalização de mercado. Em resposta a essas tendências, muitos empreendimentos desenvolveram ferramentas para monitorar, relatar e verificar (MRV) o impacto ambiental das soluções baseadas na natureza e das operações corporativas - o Catálogo de Ferramentas da TNFD lista centenas de opções.
Equilíbrio entre rigor científico, acessibilidade e necessidades dos clientes: Atualmente, o mercado está saturado com vários padrões, métricas e metodologias da natureza. Apesar disso, ainda falta uma norma amplamente aceita. Não operando mais apenas dentro dos parâmetros da literatura acadêmica e científica, os empreendimentos devem: 1) encontrar o ponto ideal em que o rigor e a acessibilidade se encontrem e 2) desvendar sua função no ecossistema - se desejam se tornar desenvolvedores de metodologias e definidores de padrões ou fornecedores de ferramentas. As equipes que conseguirem fazer isso com sucesso, com a combinação certa de conjuntos de habilidades em suas equipes, conseguirão se diferenciar no mercado.
Criar demanda por meio de parcerias no setor: Em um cenário de mercado fragmentado, pode ser benéfico forjar parcerias de cadeia de valor que tragam uma solução holística para os usuários finais. Por exemplo, a ERM, a Salesforce, a NatureMetrics e a Planetuniram forças para formar uma nova iniciativa para ajudar as empresas a enfrentar os desafios urgentes da biodiversidade. Sua aliança se concentrará na medição, no gerenciamento e na divulgação da biodiversidade, apoiando as empresas a se anteciparem aos seus compromissos de relatórios sobre o impacto na natureza. Dadas as dificuldades para que um empreendimento sozinho ofereça um serviço holístico ao mercado, essas parcerias podem ajudar a testar e testar produtos de mercado com mais eficiência.
Não há um tamanho único para todos: Vários projetos e empreendimentos relacionados à natureza podem exigir um alto investimento de capital. Seja no desenvolvimento de IA ou na engenharia de turfeiras para reumedecê-las, as empresas específicas relacionadas à natureza geralmente não conseguem escapar de seus altos custos iniciais. Por outro lado, eles também podem estar expostos a riscos tangíveis intrínsecos à operação no mundo físico, como o risco de eventos climáticos destruírem os esforços de reflorestamento. Os modelos de financiamento do tipo venture nem sempre se encaixam bem nessa dinâmica. Os fundadores devem buscar os modelos de financiamento corretos que reconheçam seu valor não financeiro e que sejam adequados aos seus perfis de risco e recompensa. Por exemplo, alguns empreendimentos podem preferir se posicionar como projetos de infraestrutura de longo prazo, para encontrar opções de financiamento que assumam o risco de desenvolvimento para torná-los prontos para o uso. Há aqui uma oportunidade de inovação, mesmo na estrutura de financiamento, e os fundadores devem ter clareza sobre quais tipos de financiadores e capacitadores podem ser mais adequados para atender às necessidades de seus negócios.
Um ecossistema de suporte crescente
Embora o ecossistema ainda seja jovem, há um número pequeno, mas crescente, de incubadoras, aceleradores, construtores de empreendimentos e desafios de inovação voltados para a biodiversidade que buscam apoiar empreendimentos positivos para a natureza a fim de enfrentar os desafios e as oportunidades acima.
Conforme discutido, diferentes perfis de empresas exigem capacitação personalizada. Por exemplo, algumas podem se adequar melhor a empresas que buscam crescer rapidamente e levantar fundos usando capital próprio, enquanto outras, como empresas baseadas em ativos reais, podem se adequar melhor a formas mais pacientes de capital, incluindo dívidas. A seguir, apresentamos uma seleção de participantes do cenário, com base no estágio de crescimento que eles esperam atender e no tipo de empresa natural (e, às vezes, sem fins lucrativos) que eles apoiam.
Em termos gerais, essas iniciativas de desenvolvimento de capacidade buscam contribuir para o ecossistema em alguma combinação dos seguintes aspectos:
Fundamentos básicos de negócios e ética: Muitos empreendimentos em estágio inicial precisam de apoio fundamental para estabelecer práticas comerciais sólidas. Isso geralmente envolve o aprimoramento das estruturas de governança, a melhoria da gestão financeira, o recrutamento para as principais funções estratégicas e a resolução de questões legais ou tributárias. Embora esses desafios sejam comuns em startups, eles tendem a ser mais graves em empreendimentos de natureza positiva, pois muitos fundadores são iniciantes com experiência comercial limitada. Da mesma forma, a estratégia ética fundamental da empresa é primordial para garantir uma contribuição positiva para o ecossistema. Os empreendimentos devem começar a colocar no centro de suas práticas comerciais a questão de "como" eles produzirão resultados positivos para a natureza e equitativos, ao mesmo tempo em que consideram suas consequências sistêmicas sobre a natureza e a economia.
Criação de estratégias de mercado sólidas: Desde a formulação de um plano de entrada no mercado até a obtenção de confiança na adequação do produto/mercado, para todos os empreendimentos, será fundamental criar uma estratégia de mercado clara. Essa é, muitas vezes, uma área de dificuldade até mesmo para os fundadores com foco na natureza positiva, devido à emergência dos mercados e à diversidade de possíveis caminhos que podem ser seguidos. As incubadoras, os construtores de empreendimentos e os aceleradores com foco na natureza positiva geralmente tentam ajudar os fundadores a entender quando devem se apoiar em políticas em seus modelos de negócios, quando devem buscar oportunidades externas no mercado e como escolher segmentos de clientes e modelos de preços.
Tornar-se "pronto para investir" na ferramenta de financiamento adequada: Os capacitadores podem ajudar seus portfólios a criar uma estratégia para direcionar a combinação certa de financiamento, seja financiamento de subsídio catalítico, dívida, patrimônio líquido ou ferramentas de financiamento inéditas, como o D-SAFE do Elemental Excelerator. Além disso, os desenvolvedores de capacidade podem ajudar a considerar outros parâmetros. Isso pode incluir horizontes de tempo, alinhamento com o mandato/missão e desenvolvimento de pacientes para identificar uma variedade de tipos de financiadores (por exemplo, escritórios familiares, filantropia etc.).
Criar um ecossistema favorável com parcerias entre setores e indústrias: O estabelecimento de colaborações com os principais parceiros pode dar credibilidade às inovações, abrir novas oportunidades de mercado e garantir que os empreendimentos estejam criando produtos e serviços que os clientes desejam e que são necessários para mercados naturais equitativos. Muitos desenvolvedores de capacidade reúnem um ecossistema propício para seus grupos, incluindo universidades, governo, filantropia, setor e comunidades locais, que desempenham um papel fundamental nos mercados da natureza. Já vemos exemplos interessantes dessas colaborações, incluindo. Natwest em parceriacom a Innovate UK Business Connect e a Satellite Applications Catapult para permitir que empresas espaciais e financeiras se unam para criar soluções para soluções baseadas na natureza.
Desbloquear os prêmios de mercado demonstrando claramente o impacto: A criação de opcionalidade em um modelo de negócios pode gerar prêmios mais altos no mercado. Usando a natureza e os créditos de carbono como exemplos, aqueles que incluem benefícios socioeconômicos comprovados podem, muitas vezes, pedir preços mais altos para justificar o "retorno" do impacto. "Os créditos de projetos com pelo menos uma certificação de co-benefício tiveram um prêmio de preço de 78% em comparação com projetos sem nenhuma certificação de co-benefício". Nesses casos, no entanto, é essencial ter maneiras claras de medir o impacto para aumentar a responsabilidade e evitar o greenwashing. Projetar mercados naturais é um problema complexo, e os capacitadores podem ajudar os produtos a criar políticas de impacto sólidas e demonstrar mais de um benefício distinto.
Conclusões
Embora não exista uma solução milagrosa para lidar com a crise da biodiversidade, a criatividade e a colaboração são dois componentes essenciais necessários para criar modelos híbridos de lucro que enfatizem o bem público e social.
Há uma forte comunidade de profissionais de todos os setores e regiões geográficas que trabalham para desenvolver ofertas que capitalizem as oportunidades emergentes para criar soluções para mitigar a perda da natureza e apoiar as comunidades. São necessários diferentes modelos híbridos de negócios, preços e financiamento, criados com base nas circunstâncias exclusivas do fator específico de perda de biodiversidade que está sendo tratado - da perda de habitat à poluição, das mudanças climáticas às espécies invasoras.
Dada a vitalidade dos mercados naturais e para traçar melhor o caminho a seguir, é preciso fazer perguntas importantes. Para os empreendedores, quais são seus maiores problemas e qual programa é mais bem projetado para fornecer o suporte mais adequado? Quais são as perspectivas que lhe faltam e sobre as quais você precisa de orientação? Você está garantindo o desenvolvimento de uma solução de alta integridade que está estabelecendo um precedente positivo no mercado? Para os desenvolvedores de capacidade, quais são os conjuntos de habilidades da sua equipe? Quais são as inovações que você pode criar na pilha de capacidade e como você pode trazer diferentes tipos de investidores para a mesa? Que experiência você tem que melhor beneficiaria o ecossistema? E quais são as lacunas no ecossistema que você está bem posicionado para preencher - como você pode ser adicional?
Para contribuir coletivamente para uma economia equitativa e rica em natureza, convidamos os inovadores e os desenvolvedores de capacidade a se envolverem no ecossistema e a fazerem algumas das perguntas importantes descritas acima.
Coautoria de Kostantina Koulouri (NatureFinance), Yuni Choi(Terratai) e Rachel Ashton Lim(Silverstrand).
